基金从业模拟考试科目二考试题库及答案（200题）(9)

B、短期政府债

C、商业票据

D、同业存单

答案:A

解析:大额可转让定期存单的一级市场即发行市场,发行人多为大银行。发行时按面额平价发行,票面利率取决于银行的信用级别、存单期限、存单面额、存单的供求关系、货币市场其他子市场的利率水平以及相关的法律法规。存单发行的形式有两类:①批发式发行,即发行银行将发行数量、面值大小、利率、发行日期、期限等信息预先公布,供投资者自行认购。②零售式发行,即为满足投资者的不同需求,不定时发行,利率、罚息方式也与投资者协商后确定。而短期政府债、商业票据和同业存单都可通过贴现发行方式发行,故本题选择A

97、中国证券登记结算有限责任公司是经由()批准设立的。

A、国务院财政部

B、中国证券业协会

C、上海证券交易所和深圳证券交易所

D、中国证券监督管理委员会

答案:D

解析:中国证券登记结算有限责任公司是经由中国证券监督管理委员会批准设立的证券登记结算机构,该公司在上海和深圳两地各设一家分公司,为投资者提供证券登记结算服务。故本题选D。

98、关于QDII基金的估值责任人,以下表述错误的是()。

A、QDII基金的托管人应当确保基金的份额净值按照基金合同规定的方法计算

B、QDII基金的托管人负有估值复核责任

C、QDII基金的资产估值责任主体是基金托管人

D、QDII其金的托管人应当确保基金的份额净值符合有关法律法规的规定

答案:C

解析:基金管理人是基金估值的第一责任主体,C错误。

99、假设某基金每季度的收益率分别为4、5%、-2%、-2、5%、9%,则其时间加权收益率为()。

A、8、74%

B、8、84%

C、9%

D、2、25%

答案:B

100、关于经纪人和做市商的特点,以下表述正确的是()。

A、经纪人是指令驱动市场上的流动性提供者,做市商是报价驱动市场上的流动性提供者

B、经纪人可以充当做市商的角色,但做市商不能充当经纪人的角色

C、经纪人的利润主要来自于证券买卖差价,做市商的利润主要来自于做市商的佣金

D、经纪人是指令驱动市场上的买卖指令执行者,做市商是报价驱动市场上的流动性维持者

答案:D

解析:做市商在报价驱动市场中处于关键性地位,他们在市场中与投资者进行买卖双向交易;经纪人则是在交易中执行投资者的指令,并没有参与到交易中,AB错误,两者的市场角色不同。此外,两者的利润来源不同——做市商的利润主要来自于证券买卖差价,经纪人的利润则主要来自于给投资者提供经纪业务的佣金,C错误;对市场流动性的贡献不同——在报价驱动市场中,做市商是市场流动性的主要提供者和维持者,而在指令驱动市场中,市场流动性是由投资者的买卖指令提供的,经纪人只是执行这些指令,D正确。

101、以下不属于证券投资基金会计核算内容的业务是()。

A、估值核算

B、基金公司的费用核算

C、权益核算

D、基金申购与赎回核算

答案:B

解析:基金会计核算的内容主要包括以下几类业务。(一)证券和衍生工具交易核算证券投资基金主要投资于政策允许范围内的有价证券和衍生金融工具,包括股票、债券、资产支持证券、权证等有价证券和衍生金融工具的买卖及回购交易等。(二)权益核算权益核算是指与基金持有证券的上市公司有关的、所有涉及该证券权益变动并进而影响基金权益变动的事项,包括发行新股、发放股息和红利、配股等公司行为的核算。(三)利息和溢价核算利息主要包括债券的利息、银行存款利息、清算备付金利息、回购利息等。各类资产利息均应按日计提,并于当日确认为利息收入。(四)费用核算费用主要包括计提基金管理费、托管费、预提费用、摊销费用、交易费用等。这些费用一般也按日计提,并于当日确认为费用。(五)基金申购与赎回核算开放式基金还需对基金份额的申购与赎回情况、转入与转出情况以及基金份额拆分进行会计核算。(六)估值核算基金逐日对其资产按规定进行估值,并于当日将投资估值增(减)值确认为公允价值变动损益。(七)利润核算这是指会计期末结转基金损益,并按照规定对基金分红、除权、红利再投资等进行核算。证券投资基金一般在月末结转当期损益,按固定价格报价的货币市场基金一般逐日结转损益。(八)基金财务会计报告根据有关规定,基金管理公司应及时编制并对外提供真实、完整的基金财务会计报告。财务会计报告分为年度、半年度、季度和月度财务会计报告。半年度、年度财务会计报告至少应披露会计报表和会计报表附注的内容。基金会计报表包括资产负债表、利润表及净值变动表等报表。(九)基金会计核算的复核目前,对于国内证券投资基金的会计核算,基金管理人与基金托管人按照有关规定,分别独立进行账簿设置、账套管理、账务处理及基金净值计算。基金托管人按照规定对基金管理人的会计核算进行复核并出具复核意见。

102、企业某年末资产负债表中总资产20亿,负债8亿,实收资本3亿,未分配利润5亿。关于该企业的信息,以下表述最可能正确的是()。

A、资本公积1亿,盈余公积4亿

B、资本公积3亿,盈余公积1亿

C、资本公积3、5亿,盈余公积1亿

D、资本公积1、5亿,盈余公积3亿

答案:B

解析:资产=负债+所有者权益,由题目可知,所有者权益=20-8=12(亿),实收资本3亿,未分配利润5亿均属于所有者权益,因此还有4亿所有者权益,B符合题意。

103、远期利率和即期利率的区别在于()。

A、付息频率不同

B、计息期限不同

C、计息方式不同

D、计息日起点不同

答案:D

解析:远期利率和即期利率的区别在于计息日起点不同,即期利率的起点在当前时刻,而远期利率的起点在未来某一时刻。

104、根据材料回答问题:某机构投资者持有投资组合由占比相同的F、J和H基金组成,其中,F、J股票基金的平均年化收益率为15%和8%,系统风险B分别为1、2和0、6;H为债券基金,平均年化收益率为4%,久期为3年。{1}根据已知条件,比较F股票基金和J股票基金的风险调整后的收益,可以采用以下方法()。

A、特雷诺比率

B、夏普比率

C、信息比率

D、跟踪误差

答案:A

{2}请计算该组合的加权平均年化收益率是()。

A、6%

B、9%

C、7%

D、8%

答案:B

解析:因为投资组合由占比相同的F、J和H基金组成,所以R=(15%+8%+4%)/3=9%

105、假设通货膨胀比较严重,预计政府将加息,并将导致货币供给紧缩,股市短期内资金面紧张,如果投资组合资金只能在上述三只基金内进行比例调整,且保持股票和债券基金的总体比例不变,那么理论上以下描述正确的是()。

A、降低F股票基金的占比,建议H债券基金加长久期

B、降低F股票基金的占比,建议H债券基金降低久期

C、提高F股票基金的占比,建议H债券基金加长久期

D、提高F股票基金的占比,建议H债券基金降低久期

答案:B

解析:预计政府将加息,债券价格将下跌,久期越大,由给定收益率变化所引起的价格变化越大,因此应当降低久期,AC错误。预计政府将加息,并将导致货币供给紧缩,股市短期内资金面紧张,股民将会抛售股票,股价下跌,该投资组合应当降低股票基金的占比,B符合题意。

106、下列与基金相关的费用中,逐日计提按月支付的是()。

A、过户费

B、证管费

C、销售服务费

D、经手费

答案:C

解析:目前,我国的基金管理费、基金托管费及基金销售服务费均是按前一日基金资产净值的一定比例逐日计提,按月支付。

107、以下属于风险指标系数的优势的是()。

A、在应用系数进行投资组合对比时,不需要注意所使用的数据的时间区间